謹防非法證券活動應知應會

 

【編者按】近日，有些不法分子借北交所成立的熱點，想趁“火”打劫，佯裝成“職業(yè)炒股人”利用其微信公眾號、微信群，甚至冒用財經圈媒體名義發(fā)布虛假消息，誘騙投資者錢財。在此，我們制作了《謹防非法證券活動應知應會》系列投教產品，提示投資者甄別非法證券活動，有效識別風險，合規(guī)參與市場。本期，首先為大家?guī)砣绾巫R別非法機構，歡迎您持續(xù)關注。

非法機構外衣多 正規(guī)機構亮銘牌

根據《證券法》《證券公司監(jiān)督管理條例》等相關法律法規(guī)的規(guī)定，從事證券投資咨詢業(yè)務應當經中國證監(jiān)會許可，未經批準擅自經營證券業(yè)務的，屬于違法行為。

投資者參與北交所、全國股轉系統(tǒng)基礎層、創(chuàng)新層市場投資過程中，需警惕非法證券投資咨詢機構，并對以“職業(yè)薦股人”“專家”“知情人”外衣，佯裝合規(guī)機構的情況進行審慎辨別。

提示！投資者如何火眼金睛，識別非法機構？

用好“一問二查”方法：

投資者在接受證券投資咨詢服務時，應當詢問相關機構或者個人是否具備證券投資咨詢業(yè)務資格，即“一問”；也可以在相關網站進行查詢核實，即“二查”，既查“白名單”、又查“黑名單”，既查機構個人名錄，又查具體業(yè)務資質，防止上當受騙。

 

△合規(guī)機構“自亮銘牌”，投資者用好“一問”

根據《證券投資顧問業(yè)務暫行規(guī)定》，證券投資咨詢機構向客戶提供證券投資顧問服務，應當告知客戶下列基本信息：

1、公司名稱、地址、聯(lián)系方式、投訴電話、證券投資咨詢業(yè)務資格等；

2、證券投資顧問的姓名及其證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格編碼

3、證券投資顧問服務的內容和方式

4、投資決策由客戶作出，投資風險由客戶承擔

5、證券投資顧問不得代客戶作出投資決策

 

△投資者用好“二查”

一查機構和人員名錄。

√“白名單”：中國證監(jiān)會網站（www.csrc.gov.cn）、中國證券業(yè)協(xié)會網站（www.sac.net.cn）和中國證券投資者保護基金公司（www.sipf.com.cn）等均可查詢合法機構和人員名錄。

ד黑名單”： 中國證券業(yè)協(xié)會網站設有“非法仿冒機構黑名單”信息公示專欄可查詢。

二查業(yè)務資質。

在上述網站中，涉及某項具體業(yè)務時應仔細查看相關機構的營業(yè)執(zhí)照經營范圍是否有“證券投資咨詢”等。

 

非法推薦噱頭多 信息披露認平臺

不法分子通常通過微信、QQ、微博、直播群、論壇股吧等網絡媒體，發(fā)布虛假信息，非法推薦，誘騙投資者買入北交所上市公司、全國股轉系統(tǒng)掛牌公司股票。

Q:如何鑒別網絡傳播北交所上市公司、全國股轉系統(tǒng)掛牌公司信息真?zhèn)危?

A：北京證券交易所（www.bse.cn）、全國股轉公司官網（www.neeq.com.cn）作為信息披露第一平臺，上市公司、掛牌公司在其他媒體披露信息的時間不得早于在規(guī)定信息披露平臺披露的時間。投資者查詢上市公司、掛牌公司相關信息，應當以官網公開披露信息為準，切勿輕信網絡虛假夸大內容。

 

代持行為問題多 損失糾紛惹人煩

北交所、全國股轉系統(tǒng)基礎層、創(chuàng)新層市場實行投資者適當性管理，旨在使投資者的風險識別和承受能力，與所投資證券的風險特征相匹配，以保護投資者合法權益，有效控制市場風險。

Q:作為投資者，如何合規(guī)參與北交所、全國股轉系統(tǒng)基礎層、創(chuàng)新層市場？

A：符合投資者適當性管理要求的投資者，可以通過證券公司合規(guī)開立證券賬戶、資金賬戶，直接參與上市公司和掛牌公司股票發(fā)行或交易。不符合投資者適當性管理要求的投資者，可以通過證券期貨經營機構的資產管理計劃、在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會備案的公募基金、私募基金等依法設立的金融產品間接投資。

Q：投資者通過“股份代持”等方式參與北交所、全國股轉系統(tǒng)基礎層、創(chuàng)新層市場，有何后果？

A：投資者以股份代持、收益權轉讓等非正規(guī)渠道投資北交所、全國股轉系統(tǒng)基礎層、創(chuàng)新層市場，不僅可能因未能辨別虛假信息遭受蒙騙而導致?lián)p失，還會增加未來通過訴訟、仲裁等方式進行維權的時間、金錢成本。實踐中，不少投資者的投資款項轉至非法證券投資機構或個人，如果對方不具備承擔相應民事責任的能力，即使投資者最終勝訴，也可能難以挽回遭受的損失。

 

虛假承諾不合法 公開披露保護傘

Q：如何認識證券投資咨詢機構做出的收益承諾?

A：證監(jiān)會規(guī)定，證券投資咨詢機構禁止以任何方式承諾或者保證投資收益?？梢砸姷茫缬凶C券投資咨詢機構向投資者約定投資收益承諾等，該行為不符合法律法規(guī)要求，投資者應予警惕。

Q：如何看待上市公司、掛牌公司有關主體做出的承諾？

A：北交所、全國股轉公司有關規(guī)則對上市公司、掛牌公司控股股東、實際控制人及有關主體做出的公開承諾進行了規(guī)定，北交所、全國股轉公司對公開承諾的信息披露及履行情況進行自律監(jiān)管；有關規(guī)則針對上市公司、掛牌公司對投資者參與股票發(fā)行時約定的特殊投資條款進行了規(guī)定，要求特殊投資條款應當經上市公司、掛牌公司董事會、股東大會審議通過，并應在股票發(fā)行方案及股票發(fā)行情況報告書中完整披露具體內容。